Финансовое положение российских компаний ухудшается, и они все чаще не могут платить по долгам. Крупнейший в стране кредитор, Сбербанк отмечает продолжающееся ухудшение качества портфеля и рост просроченной задолженности. «Несколько месяцев наблюдается такой устойчивый тренд – больше выходов на просрочку, ухудшение финансового состояния корпоративных клиентов», – заявил финансовый директор госбанка Тарас Скворцов (его цитаты по «Интерфаксу»).

Проблемы есть во многих отраслях, перечисляет Скворцов: «Это, конечно, и жилая недвижимость – по отдельным проектам, и торговля, и коммерческая недвижимость, и маркетплейсы». По его словам, дело не в каких-то крупных клиентах, которые влияют на показатели банка, а в «общем тренде, связанном с долгим периодом высокой ключевой ставки и замедлением экономического роста». Минэкономразвития оценило рост ВВП в январе-августе в 0,6% и прогнозирует столько же по итогам года.

Все это влияет на финансовое состояние компаний. По итогам семи месяцев разница между их прибылями и убытками опустились до минимума с пандемии, причем в минус работала каждая третья российская компания. Банки всегда на следующем этапе получают все проблемы, которые возникают в экономике, говорил глава «Сбера» Герман Греф.

Серьезные проблемы у застройщиков. «Сбербанк вместе с другими кредиторами спасает одного из крупнейших, «Самолет». По оценке главы «Этажей» Ильдара Хусаинова, примерно 30% застройщиков сейчас «тяжеловато». Угольная отрасль второй год в убытках, в кризисе черная металлургия, лесопромышленные компании. Wildberries больше всего кредитовалась в ВТБ, но атаки украинских дронов по складам маркетплейсов отразились на кредитах как самих площадок, так и работающих на них селлерах. Сбербанк получил тысячи заявок на реструктуризацию кредитов.

Отчетность по международным стандартам «Сбер» опубликует в конце октября, но Скворцов предупредил, что во втором полугодии стоимость риска возрастет, то есть банк создаст больше резервов. Банкам придется делать высокие отчисления в резервы в ближайшие три года, ожидает Пьянов. По итогам полугодия в портфеле Сбербанка было 2,6 трлн руб. просроченных кредитов, из них 1,6 трлн – более, чем на 90 дней

Реальные проблемы намного больше. «Сбер» не считает просроченными реструктурированные кредиты, которые зачастую скрывают ухудшение качества займов. Первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов называл реструктуризации способом лечения от дефолта, а близкий к властям аналитический центр ЦМАКП средством маскировки проблем банками. С учетом этого ЦБ относит к проблемным 11,6% выданных банками корпоративных кредитов на 11,7 трлн руб. на конец июля. За месяц они возросли на 0,2 триллиона за счет «рискованных реструктуризаций кредитов заемщикам из сферы недвижимости и ухудшения положения отдельных промышленных компаний».

По мнению ЦМАКП, «завершение проблемной ситуации в банковском секторе» будет связано с возобновлением экономической активности, которое позволит «разморозить» реструктурированный проблемный долг. Однако большинство прогнозов предполагают, что стагнация экономики затянется на годы. ОЭСР ожидает увеличения ВВП России в 2026 г. на 0,5% 0,6% в 2027-м, прогноз Всемирного банка – 0,6% в этом году и 0,7-0,8%, следующие два, Банк Финляндии ожидает 1% роста в году и по 0,5% в 2027-2028 гг.